Не клади яйца в одну корзину – так проще всего можно объяснить смысл диверсификации. Но какие риски можно уменьшить с помощью нескольких корзин с яйцами, т.е. с помощью диверсификации?

Когда вы покупаете акцию, какой-либо компании, вы также получаете бонусом и все риски, которым подвержена данное предприятие. Среди которых могут быть: ухудшение спроса на продукцию, возросшая конкуренция, изменение валютного курса, политические риски, изменение процентных ставок, инфляция и т.д.

Все данные риски можно разделить на две или даже на три группы. В первую группу входят риски, которые влияют на конкретную компанию. В нашем случае – это риск ухудшения спроса на продукцию и риск увеличения конкуренции. Данную группу рисков еще называют – диверсифицируемый риск.

В третью группу входит риск с широким охватом, который может влиять на многие, если не на все компании. Из нашего примера в третью группу вошли: политические риски, риск изменения процентных ставок и инфляционный риск. Данную группу рисков называют – недиверсифицируемый риск, или системный риск, или систематический риск, ну, или рыночный риск.